CaixaBank obtiene un beneficio de 708 millones por la mejora de los ingresos bancarios

CaixaBank obtuvo un resultado neto atribuido de 708 millones de euros durante el primer semestre del ejercicio 2015, un 75 por ciento superior al del mismo periodo del año anterior. El resultado obtenido se apoya en la fortaleza del negocio bancario, en la mejora de la calidad de los activos y en la solidez financiera, según informaron fuentes de la entidad.

La intensa actividad comercial, que permite una elevada capacidad de generar ingresos se ha visto reforzada por la incorporación de Barclays Bank, SAU, que ha impulsado el crecimiento del margen de intereses (12,6 por ciento), los ingresos por comisiones (10,4 por ciento), los créditos sobre clientes (7,3 por ciento) y los recursos de clientes ( 9,1 por ciento).

Además, continúa la buena evolución de los indicadores de la calidad del activo, con un descenso de la ratio de morosidad en el trimestre en todos los segmentos, hasta situarse en el nueve por ciento. Las provisiones alcanzan los 10.897 millones, con una ratio de cobertura del 54 por ciento.

CaixaBank mantiene su posición como una de las entidades más solventes del sector financiero español y europeo, con un Common Equity Tier 1 (CET1) fully loaded del 11,5 por ciento. Según criterios de aplicación progresiva, el CET1 phase in se sitúa en el 12,8 por ciento.

Las palancas del crecimiento del margen de explotación han sido la elevada capacidad de generación de ingresos y la reducción de los gastos recurrentes con perímetro homogéneo. Además, empiezan a registrarse progresivamente las sinergias capturadas de Barclays Bank, SAU (102 millones en 2015 y 163 millones a partir de 2016).

En el gasto por Impuesto de Sociedades, en relación con los ingresos de participadas se evita la doble imposición (hay que deducir los impuestos pagados en las sociedades de origen para no pagar dos veces por el mismo ingreso), con un impacto especialmente relevante en el primer trimestre de 2015 tras el registro de la diferencia negativa de consolidación de Barclays Bank, SAU.

Fortalezas

La fortaleza comercial del Grupo CaixaBank y la adquisición de Barclays Bank, SAU han permitido mantener el crecimiento sostenido de las cuotas de mercado de los principales productos y servicios financieros. Además, CaixaBank ha sido elegido “Best Bank in Spain” 2015 por Euromoney y ha sido reconocido mejor banco del mundo en servicios de banca móvil por Forrester Research.

El foco comercial de la entidad sigue centrado en la captación y vinculación de clientes, como demuestran las 568.600 nóminas captadas en el primer semestre (79 por ciento respecto al mismo periodo del año anterior), lo que ha permitido alcanzar una cuota en nóminas del 24,9 por ciento (1,9 puntos porcentuales en los últimos seis meses), con un total de 3.261.000 nóminas domiciliadas.

Los créditos sobre clientes brutos ascienden a 211.559 millones, tras la incorporación de Barclays Bank, SAU y el menor desapalancamiento crediticio. En el semestre, la cartera sana expromotor ha crecido un 8,9 por ciento (15.204 millones) y, sin considerar Barclays Bank, SAU, ha estabilizado su evolución (-0,2 por ciento). Esta cartera ha estado marcada por una significativa reducción de la exposición orgánica al sector promotor (-21,5 por ciento en 2015) y algunos factores estacionales.

Además, la nueva producción de crédito de banca comercial aumenta un 43 por ciento en relación al primer semestre de 2014 (un 10 por ciento más que entre el primer trimestre de 2014 y el de 2015): el hipotecario crece un 53 por ciento, el de consumo un 27 por ciento y el de empresas un 68 por ciento.

Las elevadas cuotas de mercado en productos de financiación de circulante (18,9 por ciento factoring y confirming, 16,3 por ciento crédito comercial) reflejan el compromiso con la financiación del tejido productivo. La cuota total de créditos alcanza el 16,5 por ciento.

Liderazgo

Por otro lado, CaixaBank mantiene su liderazgo en productos de inversión y previsión en patrimonio gestionado. En fondos de inversión, InverCaixa alcanza una cuota del 17,5 por ciento, y mantiene el liderazgo en patrimonio (38.254 millones, que aumenta hasta los 50.340 millones si se incluyen carteras y Sicav’s) y número de partícipes (1,1 millones). En planes de pensiones se obtiene el liderazgo en patrimonio gestionado con una cuota de mercado del 21 por ciento.

La evolución de los ingresos y los gastos permite que el margen bruto alcance los 4.564 millones (21,7 por ciento) y el margen de explotación se sitúe en los 1.970 millones (5,8 por ciento). Esta buena evolución permite que los ingresos básicos del negocio bancario netos de costes (margen de intereses + comisiones - gastos recurrentes) alcancen los 1.244 millones de euros (17,6 por ciento).

En un entorno de tipos de interés muy reducidos, el margen de intereses alcanza los 2.270 millones de euros (12,6 por ciento respecto al primer semestre de 2014). Su evolución refleja la gestión de la actividad minorista, con una fuerte reducción del coste del ahorro a vencimiento que, junto a la incorporación del negocio de Barclays Bank, SAU compensa el descenso de la rentabilidad del crédito condicionada por la evolución negativa de los tipos de interés y la disminución de la cartera de renta fija. Las comisiones se sitúan en los 1.027 millones (10,4 por ciento) por el aumento de la comercialización de los productos fuera de balance y la incorporación de Barclays Bank, SAU.

Los gastos recurrentes con perímetro homogéneo (proforma incorporando Barclays Bank, SAU en el primer semestre de 2014) se reducen un 0,7 por ciento tras el esfuerzo en la contención y racionalización de los costes. Si se considera el impacto de la incorporación de Barclays Bank, SAU, los gastos de explotación recurrentes crecen un 8,8 por ciento.

En 2015 se han registrado 257 millones de euros de costes extraordinarios asociados a la integración de Barclays Bank, SAU. Asimismo, en el segundo trimestre de 2015, se han registrado 284 millones de euros relacionados con el Acuerdo Laboral para la extinción de 700 contratos en territorios con excedente de personal cuya afectación es voluntaria.

Morosidad

La ratio de morosidad acelera su corrección hasta situarse en el nueve por ciento después de reducirse en 64 puntos básicos durante el año, a pesar de haber incorporado Barclays Bank, SAU. La evolución anual está marcada por la fuerte reducción orgánica de los saldos dudosos (-99 puntos básicos) que compensa la incorporación de Barclays Bank, SAU (+21 puntos básicos) y el impacto del desapalancamiento (14 puntos básicos). La ratio de morosidad ex-promotor disminuye hasta el 6,7 por ciento.

Por otro lado, también se acelera la reducción orgánica de los saldos dudosos en todos los segmentos, hasta situarse en 20.115 millones de euros (-2.227 millones), sin considerar los 2.232 millones de Barclays Bank, SAU. La ratio de cobertura se mantiene en niveles elevados del 54 por ciento y las provisiones para insolvencias totales se sitúan en 10.897 millones.